Сообщений в теме: 73

[option2020]

И опять же возвращаясь к могущественным маркет-мейкерам
Как приобщиться к радостям маркет -мейкеров на бирже и по ОИ- открытому интересу на опционах попробовать построить торговую стратегию

[option2020]

К слову,насчет маркет-мейкеров. Когда недавно стали разбираться как так 1000 пунктов
по DJ за 15 минут,то у "основного" трейдера на фьючах CиПи E-mini(трейдер незначительный)произошел сбой в программе
и у него нехватило ликвидности для поддержания уровня Я насчет E-mini? на который все рынки
в моменте ориентируються.А так конечно фаст-мани станут фаст-фудом для более крупных.

Официальная версия падения 6 мая- ложная. Скорее всего произошла запланированная чистка рынка в результате чего около 1 трлн денег перешло из одних карманов- в другие- в основном маркет-мейкеров. Деньги ваши - стали наши :-)

[tmbg]

В догонку,насчет наших маркет-мейкеров,они бы не время на Фортс увеличивали и роботов пускали,
а нормальный опционный рынок организовали к акциям привязанный для инвесторов,а не к фьючам.

[tmbg]

Да, мнение небезосновательное о продаже опционов. Но для этого надо иметь безразмерный депозит.
Он и есть у маркет -мейкеров, которые и являются основными продавцами опционов

К слову,насчет маркет-мейкеров. Когда недавно стали разбираться как так 1000 пунктов
по DJ за 15 минут,то у "основного" трейдера на фьючах CиПи E-mini(трейдер незначительный)произошел сбой в программе
и у него нехватило ликвидности для поддержания уровня Я насчет E-mini? на который все рынки
в моменте ориентируються.А так конечно фаст-мани станут фаст-фудом для более крупных.

[option2020]

Сейчас с этой табличкой разбираюсь.Есть мнения.Еще где-то прочитал,профи только продают премии за риски(опционы),
http://www.optioneti...a...&page=chain

Да, мнение небезосновательное о продаже опционов. Но для этого надо иметь безразмерный депозит.
Он и есть у маркет -мейкеров, которые и являются основными продавцами опционов

[tmbg]

Сейчас с этой табличкой разбираюсь.Есть мнения.Еще где-то прочитал,профи только продают премии за риски(опционы),

[/quote]
http://www.optioneti...a...&page=chain

[tmbg]

[quote name='option2020' date='25.5.2010, 2:00' post='438332']
Размышления о том, когда же закрывать опционную позицию.

Весь акт торговли или трейдинг можно разделить на три части-
- открытие позиции
- управление позицией в случае если надо роллировать- передвигать опционы или балансировать- убирать или добавлять опционы
- закрытие позиции.
...

Можно ли на РТС создать стратегию в моменте,купить коллы
против моих шортов на споте,т.е. временно захэджироваться,уплатив премию,сейчас она похожа недорогаяХотя как я понял у нас все опционы на фьючи,а многие фьючи неликвидны.А так чем не стратегия если пойдет вверх - закрыть и другие будут закрывать
шорты и на росте на шортах получить прибыль от роста премии.А если нет,то все сделать наоборот.

[option2020]

Размышления о том, когда же закрывать опционную позицию.

Весь акт торговли или трейдинг можно разделить на три части-
- открытие позиции
- управление позицией в случае если надо роллировать- передвигать опционы или балансировать- убирать или добавлять опционы
- закрытие позиции.
С первым обычно проблем больших не возникает. Трейдер читает литературу, смотрит ТА, статистику, смотрит профиль прибыли/убытков и к моменту открытия подходит достаточно подготовленным.
Со вторым шагом уже возникают проблемы, поскольку мало кто заранее просчитывает какие шаги и зачем надо делать при роллировании или балансировании общей позиции. Нормальное состояние трейдера- “сейчас оно само долетит и прибыль принесет”, поэтому когда надо что-то сделать возникает сумятица и пересмотр торгового плана.
Можно вообще обойтись без второго шага, открыв позицию по принципу “выстрелил и забыл”, что означает придать конструкции повышенную самодостаточность и “проходимость” - широкую зону профита, маленький предельный убыток, нулевую дельту и т.д.
Но основная проблема возникает в конце - когда надо закрывать позицию.
Дело в том, что при первом и втором шаге трейдер переносит отвественность за последствия в будущее- к моменту закрытия, а на момент закрытия будущее становится настоящим. Ответственность этого шага – закрытие позиции –максимальна. Если накопилась прибыль, то не рано ли я закрываю? А если возник убыток, то не рано ли я закрываю? Вопрос в той же модальности, хотя результат трейдинга прямо противоположный.
Единственно, что позволяет уйти от ситуации решения этого вопроса при открытой позиции - это ответ на него до начала сделки. Он (ответ)может быть в двух формах- в объективированной, отделенной от человека- на листе бумаги или на экране компьютера, где написан критерий закрытия позиции. Поэтому вдвоем (два человека) или более- в команде, торговать легче, поскольку эта процедура объективации легче решается. Есть правила и они на стене висят для всех. Другая форма ответа - субъективная, т.е человек все продумал, просчитал и своему сознанию команду на будущее дал. Но есть основания полагать, что поскольку человек в разговоре с самим собой всегда может сменить позицию, то и свое решение он может объявить неправильным. „Я думал, что при дельте позиции более 50 надо закрывать, но при 60 ничего не изменится, рынок может развернуться…. Я думал, что при дельте 60…”. И т.д

В данном случае я не обсуждаю конкретных критериев закрытия. Я только говорю, где они должны находиться - должны быть выражены в знаках, цифрах. текстах вне головы трейдера.

24/05/2010

Б.Журавлев
последний видео-

[tmbg]

ИМХО.Очередной "обвальчик"Похоже набирают по СиПи и по споту шорты
и хэдж коллами.Следовательно Vix возможно до конца июня и на 60 сходит.

Но пока похоже "успокаиваються"

[tmbg]

ИМХО.Очередной "обвальчик"Похоже набирают по СиПи и по споту шорты
и хэдж коллами.Следовательно Vix возможно до конца июня и на 60 сходит.

[tmbg]

Спасибо за ссылку.Разбираюсь. настроения ИМХО "медвежьи",т.е. играют
на том,что Vix пойдет , а может еще нераз "полетит" вверх.
http://www.optionmon...p;qm_page=93180

[option2020]

ИМХО.Если сегодня в моменте будут набирать шорты против коллов,то будет зоны "невозврата"
по базе.Оптимально "проехаться" на шортах .ИМХО.

А что значит зона невозврата? По ОИ или каким образом?

[option2020]

ИМХО.У любой покупки опциона пут или колл могут быть ТРИ исхода,ДВА из которых
дя Вас НЕБЛАГОПРИЯТНЫ.В книжке прочитал.

В принципе так и есть при простой покупке. На месте- проиграли, против вас- проиграли, в вашу сторну- выиграли.
поэтому простую покупку практиковать невыгодно, надо это делать более хитро- чем покупку вертикального спреда или горизонтального или диагонального- в этом случае 2 к 3 что вы выигрываете

[tmbg]

ИМХО.У любой покупки опциона пут или колл могут быть ТРИ исхода,ДВА из которых
дя Вас НЕБЛАГОПРИЯТНЫ.В книжке прочитал. http://quoteforum.ru...tyle_emoticons/default/rolleyes.gif

ИМХО.Если сегодня в моменте будут набирать шорты против коллов,то будет зоны "невозврата"
по базе.Оптимально "проехаться" на шортах .ИМХО.

[tmbg]

ИМХО.У любой покупки опциона пут или колл могут быть ТРИ исхода,ДВА из которых
дя Вас НЕБЛАГОПРИЯТНЫ.В книжке прочитал. http://quoteforum.ru...tyle_emoticons/default/rolleyes.gif

[option2020]

Всем привет. Ветка ведь называется управление позицией? Прошу совета профессионалов,

пару недель назад создал ратио спред на сбер, покупал 7500 путы, продавал 7000 (продавал больше чем покупал)
цена остановилась в желаемом диапазоне, до экспирации 20 дней, что можно сделать, что бы максимально снизить риск возможного убытка если цена уйдет в какую либо сторону?
спасибо за ответ .

Опционов в позиции много, поэтому количеством регулируйте. смотрите дельту позиции и выравниваете с определенным шагом дельты

[volodyas]

Всем привет. Ветка ведь называется управление позицией? Прошу совета профессионалов,

пару недель назад создал ратио спред на сбер, покупал 7500 путы, продавал 7000 (продавал больше чем покупал)
цена остановилась в желаемом диапазоне, до экспирации 20 дней, что можно сделать, что бы максимально снизить риск возможного убытка если цена уйдет в какую либо сторону?
спасибо за ответ .

Сообщение отредактировал volodyas: 20 мая 2010 - 15:56

[olews]

Я уже ответил выше на этот вопрос, но смысл в том что VIX по будущим месяцам имеет отличные курсы от текущего кэша и поэтому программы некорректно рисуют календарные спреды

Спасибо за ответ, чуть позже распишу свои ошибки)))))

[olews]

А чем VXX отличается от VIX? На нем не пробовал, производная очередного 4 порядка?

VXX - это S&P 500 VIX Short-Term Futures (...long position in the 1 and 2 month...)
http://snsh.livejournal.com/15394.html

[option2020]

В догонку ,сейчас похоже на ETF фьюч VIX сидят трейдеры,когда же их "накажут" и Vix
развернеться и пойдет вниз.
http://www.marketwat...p;optstyle=1013

А чем VXX отличается от VIX? На нем не пробовал, производная очередного 4 порядка?