Перейти к содержимому


Фотография
- - - - -

Ipo Фармсинтез.


  • Авторизуйтесь для ответа в теме
Сообщений в теме: 15

#1 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 19 Ноябрь 2010 - 18:54

Определилась цена размещения - 24 руб. за акцию. Подробнее читайте у нас в блоге. http://ipo.alor.ru/blog/

#2 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 12 Ноябрь 2010 - 10:52

9 ноября прошел вебинар, посвященный IPO компании Фармсинтез.
Мы публикуем ряд вопросов по размещению компании с ответами, которые могут быть интересны тем, кто не смог принять участие в вебинаре или не успел получить ответы в рамках ограниченного времени проведения мероприятия:

1. Какого числа откроются торги по бумаге?
24 ноября планируется размещение бумаги (будут удовлетворяться заявки на приобретение акций), торговать бумагой можно будет с 25 ноября.

2. Будут ли в бумаге на первых порах торгов маркет мейкеры и на какой объем бумаг?
В настоящее время согласовываются условия маркет-мейкерства. Пока соглашения не подписаны (они подписываются между маркет-мейкером и биржей). Маркет мейкерство планируется в объеме достаточном для поддержания рынка, но раскрывать подробную информацию в настоящее время мы не можем.

3. Информационные агентства сообщали, что в сентябре Фармсинтез утвердил решение акционеров о дополнительном выпуске акций номиналом 5 руб. на сумму 131 млн. руб. по номиналу по закрытой подписке в пользу кипрского офшора Benedicteco Ltd. Не будут ли эти акции давить на котировки? Ведь логично продать акции, купленные по 5 рублей, даже по 20 руб. на открытии торгов.
Решение по дополнительному выпуску было утверждено в июне. Дополнительный выпуск акций, осуществляется по закрытой подписке в пользу Benedicteco Ltd. Эта компания на 100% принадлежит компании Эфаг, которая также владеет практически 100% акций Фармсинтеза. Таким образом, сделка носит технический характер. С компании Benedicteco будет осуществлена продажа акций инвесторам на ММВБ с последующим 100% выкупом дополнительной эмиссии и на туже сумму, что и размещение IPO. Это позволит осуществлять торги акциями на вторичном рынке уже на следующий день после размещения.
Таким образом, это никак не повлияет на цену размещения. Подобная схема применялась при многих размещениях российских акций.

4. Если цена размещения окажется выше цены моей заявки, смогу ли я изменить цену своей заявки и купить бумагу по цене размещения?
К сожалению, нет. Так как по итогам закрытия книги заявки определяется цена отсечения, при которой возможно размещение максимального объема акций. Таким образом те заявки, которые содержат цену ниже цены размещения, будут автоматически отсечены.

5. Какой мультипликатор будет при открытии торгов, особенно в связи с публикацией отчетности?

Мультипликаторы по 2010 году P/S = 4,41 EV/EBITDA = 18,2. Мультипликатор, на наш взгляд оценен достаточно консервативно.
В оценке компании не учитывался потенциал препаратов, которые находятся на стадии клинических испытаний или еще только готовятся к ним, кроме препарата Virexxa.

6. В Америке в 2014 году планируется разместить акции дополнительного выпуска или акции существующих акционеров? То есть будет ли еще дополнительная эмиссия акций?
На NASDAQ планируется осуществить обычный листинг бумаг. Те фонды, которые сейчас являются основными акционерами компании планируют в 2014 году выход из компании и сделают все возможное, чтобы выход был максимально технологичным, по максимально возможной цене.

#3 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 09 Ноябрь 2010 - 15:02

Уважаемые пользователи,

Сегодня в 15:00 начался вебинар по IPO Фармсинтеза — первое размещение акций компании сектора Life Science на российском рынке. Компания занимается производством и разработкой уникальных для России препаратов, направленных на лечение онкологических, респираторных заболеваний, рассеянного склероза. Текущая деятельность компании направлена на расширение портфеля собственных препаратов, а также на расширение рынка сбыта и продвижения своей продукции на рынок США и ЕС. В ходе вебинара вы сможете узнать перспективы компании на рынке, а также задать все интересующие вас вопросы представителям.

Смотреть и задавать вопросы экспертам можно по ссылке по ссылке: ipo.alor.ru/webinar

#4 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 08 Ноябрь 2010 - 16:36

Уважаемые пользователи,

вы можете зарегистрироваться на завтрашний вебинар по ссылке: ipo.alor.ru/webinar

Сообщение отредактировал alor_expert: 08 Ноябрь 2010 - 16:37


#5 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 08 Ноябрь 2010 - 13:50

Когда фонды, участвующие в капитале, будут выведены из компании? Какие KPI? Эти показатели заложены в бизнес-план?


Фонды будут выведены в 2014 году, когда закроется фонд AmberTrust.
KPI существуют, но в настоящее время они не раскрываются.

#6 Гость_Андрей_*

Гость_Андрей_*
  • Гости

Отправлено 02 Ноябрь 2010 - 18:57

Когда фонды, участвующие в капитале, будут выведены из компании? Какие KPI? Эти показатели заложены в бизнес-план?

#7 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 02 Ноябрь 2010 - 18:01

9 ноября в 15:00 будет проведен вебинар, посвященный IPO ОАО “Фармсинтез”. Вы можете зарегистироваться на вебинар на сайте ipo.alor.ru

Сообщение отредактировал alor_expert: 02 Ноябрь 2010 - 18:06


#8 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 01 Ноябрь 2010 - 01:00

Где можно посмотреть баланс компании? А также PL, CF...
Какая ERP-система (учетная система) на предприятии?
Кто руководители?


Финансовую отчетность компании, а также подробную информацию о руководстве можно посмотреть на сайте ipo.alor.ru

Отчетность за последние 3 года:
2009
2008
2007

Руководителями компании являются:
Генкин Дмитрий Дмитриевич – председатель Совета директоров, акционер (имеет более чем 15-летний опыт производства лекарственных средств и создания новых лекарственных препаратов. С 1993 года возглавлял ряд крупнейших фармацевтических компании.)
Романов Вадим Дмитриевич – генеральный директор, а также член правления EPhaG AS

Более подрробно о менеджменте компании можно почитать здесь (стр. 12-13)

#9 Гость_Вопросец_*

Гость_Вопросец_*
  • Гости

Отправлено 31 Октябрь 2010 - 21:38

Когда в компанию вошли новые акционеры была проведена большая работа по увеличению прозрачности компании. В том числе, переход из ЗАО в ОАО, и привлечение независимых директоров в совет компании.

Сейчас компания работает над предоставлением отчетности в МСФО. "Фармсинтез" рассчитывает , что капитализация компании будет увеличена за счет пополнения линейки лекарств, повышения прибыльности и положительных результатов от клинических исследований.

Где можно посмотреть баланс компании? А также PL, CF...
Какая ERP-система (учетная система) на предприятии?
Кто руководители?

#10 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 29 Октябрь 2010 - 16:00

Заявляется, что через 3 года (довольно короткое время) компания будет выходить на NASDAQ. Как компания сможет за такой короткий срок увеличить капитализацию и прозрачность?


Когда в компанию вошли новые акционеры была проведена большая работа по увеличению прозрачности компании. В том числе, переход из ЗАО в ОАО, и привлечение независимых директоров в совет компании.

Сейчас компания работает над предоставлением отчетности в МСФО. "Фармсинтез" рассчитывает , что капитализация компании будет увеличена за счет пополнения линейки лекарств, повышения прибыльности и положительных результатов от клинических исследований.

#11 Finik

Finik
  • Трейдер
  • 1 сообщений

Отправлено 29 Октябрь 2010 - 15:24

Заявляется, что через 3 года (довольно короткое время) компания будет выходить на NASDAQ. Как компания сможет за такой короткий срок увеличить капитализацию и прозрачность?

Сообщение отредактировал Finik: 29 Октябрь 2010 - 15:31


#12 Гость_Гость_*

Гость_Гость_*
  • Гости

Отправлено 29 Октябрь 2010 - 15:01

В направлении инвестиционных программ указано поглощение фармацевтических компаний за рубежом. Компании какой направленности предполагается поглощать и есть ли уже конкретные планы по поглощению конкретных компаний?

#13 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 27 Октябрь 2010 - 14:35

На что планируется тратить деньги, полученные от IPO?

Мы планируем потратить эти средства на:
1. строительство завода по производству готовых лекарственных средств -20%.
Запуск завода позволит увеличить маржинальность уже имеющегося бизнеса по производству и продаже лекарств портфеля до 40% и снизить потребность в оборотном капитале.
2. создание более чем 30 представительств в регионах России и СНГ-7 %.
Это позволит нарастить объем "прямых" продаж без участия дистрибьютера , повысит маржинальность продаж.
3. приобретение производственных мощностей за рубежом 45 %
4. завершение клинических испытаний препаратов портфеля- 25%, что позволит увеличить объем продаж.

Всего мы планируем получить 600 млн. рублей
Таким образом средства направятся как на расширение объема продаж , так и на повышение рентабельности.

#14 Гость_kilka_*

Гость_kilka_*
  • Гости

Отправлено 27 Октябрь 2010 - 12:41

На что планируется тратить деньги, полученные от IPO?

#15 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 20 Октябрь 2010 - 06:22

Сегодня, 20 октября 2010 г., будет проводиться презентация ОАО "Фармсинтез".
Ее трансляция начнется в 16:00.
Ссылка на трансляцию: http://my.comdi.com/event/9964/?t=50704
Приглашаем всех принять участие.



#16 alor_expert

alor_expert
  • Трейдер
  • 13 сообщений

Отправлено 18 Октябрь 2010 - 16:23

В конце ноября на российском фондовом рынке пройдет размещение акций одного из лучших в РФ представителей немногочисленного сегмента Life Science.
ОАО «Фармсинтез» – быстроразвивающаяся инновационная фармацевтическая компания – собирается разместить дополнительную эмиссию акций в размере 30% от увеличенного уставного капитала на бирже ММВБ (сектор РИИ), предполагая выручить 450 – 600 млн рублей.
Предложение имеет свою уникальность. Фармсинтез – первая российская биофармацевтическая компания, выходящая на публичный рынок, которая имеет в своем портфеле инновационные препараты с высоким потенциалом коммерциализации на фармацевтических рынках США и ЕС.

Параметры размещения:
Доля от УК (доп.эмиссия): 30% / 22 млн акций
Объем размещения: 450-600 млн руб.
Дата размещения: 24 ноября 2010 года
Организатор: ЗАО «АЛОР ИНВЕСТ»
Площадка: Сектор РИИ ММВБ
Диапазон цены: 20.6-27.7 рублей
Откр./Закр. книги заявок: 20 октября – 17 ноября
Дата определения цены: 19 ноября 2010 года
Справедливая Капитализация: 1475-1981 млн руб.

Цели IPO:
1. ускорение развития бизнеса на фоне долгосрочного роста фармацевтического рынка РФ и государственных стимулирующих программ;
2. реализация R&D-проектов и их коммерциализация в РФ; вывод оригинальных патентованных препаратов на рынок ЕС и США;
3. повышение уровня транспарентности перед планируемым выходом на NASDAQ.

В данной теме представитель АЛОР ИНВЕСТ ответит на все ваши вопросы по поводу предстоящего размещения.


Количество пользователей, читающих эту тему: 0

0 пользователей, 0 гостей, 0 анонимных


  • Интрадейклуб
  • Прогнозы рынка
  • Календарь статистики
  • FORTS - срочный рынок
  • Брокеры ММВБ-РТС
  • Котировки золота, нефти
  • Новые сообщения
  • Мои друзья
  • Личные сообщения
  • Мои уведомления
  • "Черный список"
  • FAQ (ЧаВО)
  • ПРАВИЛА
  • Гимн :))
  • Контакты:
    quotefor@gmail.com
    adv@quoteforum.ru



    © 2007-2022 QuoteForum.ru


    Rambler's Top100
    ФорумТрейдеров.РФ